パラジウムは下落したが、1300ドル付近にとどまっている
パラジウム価格は、主要通貨の大半に対して米ドルが上昇する中、火曜日の取引で下落したが、供給途絶への懸念から重要な閾値に近づいている。
ドナルド・トランプ米大統領は昨日、2022年初頭から続く両隣国間の戦争を終わらせるため、ロシアがウクライナとの和平合意に達するための新たな期限を10日から12日間に設定した。
これは、トランプ大統領がロシアにこれまで与えていた期限の短縮となる。期限は9月初旬までの50日間で、ウクライナとの戦争を終わらせなければ、ロシアからの輸入品に100％の関税を課すという内容だった。
日曜日、米国と欧州連合（EU）の間で、大半のEU製品に対する関税を30%から15%に引き上げる貿易協定が発表された。ドナルド・トランプ米大統領はまた、この協定には、EUが今後数年間で7,500億ドル相当の米国製エネルギー製品を購入するというコミットメントも含まれていると示唆した。
一方、米国と中国の高官らは、8月12日の期限前に貿易休戦を延長するため、本日月曜日にストックホルムで会談する予定である。
連邦準備制度理事会も、金利を4.25%から4.5%の範囲に維持するとの予想の中、本日から水曜日まで会合を開催する。
トレーダーは声明文とそれに伴う発言の文言に注目し、年内利下げの可能性を探ろうとするだろう。FRBのハト派的な姿勢は、低金利の安全資産のリターンを低下させ、ビットコインをさらに支える可能性がある。
一方、ドル指数はGMT16時24分時点で0.4％上昇し99.01ポイントとなり、最高99.1ポイント、最低98.5ポイントを記録した。
取引に関しては、9月渡しのパラジウム先物は、16時24分GMT時点で1.3%下落し、1オンスあたり1275ドルとなった。
ビットコインはわずかに下落したが、11万8000ドルを上回っている
ビットコインは過去24時間比較的安定しており、ギャラクシーデジタルによる大規模な売却の報告にもかかわらず、11万8000ドルの水準を超えて取引を続けている。
ビットコインは11万9000ドル付近で落ち着く
仮想通貨は、ギャラクシーデジタルが第三者に代わって主導した8万BTCの大量売却を受けて木曜と金曜に急落し、ビットコインは2週間ぶりの安値11万4500ドルに落ち込んだ。
売り圧力が一巡した後、ビットコインは急速に勢いを取り戻し、週末にかけて11万7000ドル付近の通常レンジまで急上昇しました。上昇は月曜朝まで続き、価格は12万ドルに迫ったものの、抵抗に遭遇して11万7500ドルまで下落し、その後11万9000ドル付近で安定しました。これにより、日中の変動率はほぼ0%となりました。
アナリストらは、市場が連邦準備制度理事会による金利引き下げか現行水準維持の決定を待つ中、今後2日間はさらに変動が激しくなると予想している。
ビットコインが着実に12万ドルの閾値に近づいており、特に機関投資と大規模な国債購入の増加により、暗号通貨市場では楽観的な見方が高まっている。
ビットコインの勢いがアルトコインへの関心を再燃させる
ビットコインは現在118,888.16ドルで取引されており、前日比0.69%上昇し、時価総額は2兆3,600億ドルを超えました。1日の取引量は33.22%増加し、613億9,000万ドルを超えました。
この動きは、特にビットコインやイーサリアムの代替となる仮想通貨を探しているデジタル資産運用者の間で、投資に最適な仮想通貨を特定することへの関心を再び呼び起こしました。低いガス料金、分散型金融（DeFi）プラットフォーム、マルチチェーン・ユーティリティ・アプリケーションを提供するプロジェクトへの注目が高まっています。
Remittix（RTX）のような新興トークンは、国際金融における現実的なソリューションとして有望な選択肢として注目を集めています。
一方、CoinGeckoのデータによると、ビットコインのアルトコイン市場に対する優位性は59%を超えており、時価総額は2兆3,650億ドルで安定している。
ビットコインはどこまで上がるのか？シティの予測は20万ドル
シティグループのアナリスト、アレックス・サンダース氏とナサニエル・ロバート氏はビットコインの将来について異なる予測を発表し、基本目標を135,133ドルに設定し、楽観的なシナリオでは年末までに199,340ドルに達するとした。
彼らは、この見通しは従来の金融機関が仮想通貨市場を投機的資産としてではなく、世界の金融インフラの不可欠な一部として見るという根本的な変化を示していると指摘した。
「暗号資産は現在、資本の大きな割合を占めている」と彼らは付け加え、「暗号資産の時価総額は世界最大の上場企業と同等だ」と述べた。
シティの予測は、アンソニー・スカラムチによるブリッジキャピタルの分析による20万ドルの予測や、ヴァンエックの18万ドルの予測など、他の強気なレポートと一致している。
ETFの流入がビットコイン価格の急騰を牽引
シティの分析における重要なポイントの一つは、上場投資信託（ETF）への資金流入がビットコインの最近の価格上昇の主な原動力となっていることです。データによると、ビットコインの価格変動の41%は、ETFの立ち上げ以来の動向のみで説明できます。
シティは、今年に入って市場への流入額は190億ドルに達しており、そのうちここ数週間は55億ドルに達していると指摘した。シティは、ETFへの週次流入額10億ドルごとにビットコイン価格が3.6%上昇すると推定しており、機関投資家の需要と価格上昇の間に直接的な数学的関連性があることを浮き彫りにしている。
貿易摩擦の緩和で原油価格が上昇
火曜日、米国と主要貿易相手国間の貿易摩擦緩和への楽観的な見方から原油価格が上昇した。一方、ドナルド・トランプ米大統領はウクライナ戦争をめぐりロシアへの圧力を強めた。
ブレント原油先物は7月18日以来の高値を付けた後、午前9時24分（GMT）までに47セント（0.7％）上昇し、1バレルあたり70.51ドルとなった。米国産ウエスト・テキサス・インターミディエイト（WTI）原油先物は53セント（0.8％）上昇し、1バレルあたり67.24ドルとなった。
両指標とも前日の取引を2％以上上昇して終えた。
最新の燃料価格上昇は、米国と欧州連合（EU）間の貿易協定の発表を受けてのものでした。この協定では、ほとんどの欧州製品に15%の関税が課されましたが、二大同盟国間の本格的な貿易戦争は回避されました。もしそのような貿易戦争が起これば、世界貿易の約3分の1に影響が及び、燃料需要の見通しも弱まるでしょう。
この合意には、EUが今後3年間で7,500億ドル相当の米国産エネルギーを購入するという約束も含まれている。アナリストらは、EUがこの金額を達成する可能性は事実上ゼロだと指摘している。また、トランプ大統領の第二期目には、欧州企業が米国に6,000億ドルを投資することも規定されている。
一方、米国と中国の経済トップらはストックホルムで2日目の協議を続け、長年の貿易紛争を解決し、世界最大の2つの経済大国間の激化する貿易戦争の瀬戸際から後退することを目指した。
一方、トランプ大統領は月曜日、ロシアがウクライナ戦争終結に向けて進展を遂げるための新たな「10日または12日」の期限を発表し、具体的な進展が見られない場合はロシアとその輸出買い手に対する制裁を警告した。
INGグループはメモの中で、「トランプ大統領がロシアとウクライナの戦争終結に向けた合意期限を短縮すると発言したことで、供給への懸念が高まり、原油価格が上昇した」と述べた。
同時に、市場参加者は7月29〜30日に予定されている米連邦準備制度理事会（FRB）の連邦公開市場委員会（FOMC）の会合の結果を待っている。
証券会社フィリップ・ノバのシニアアナリスト、プリヤンカ・サチデバ氏によると、FRBは金利を据え置くと広く予想されているが、インフレ鈍化の兆候を踏まえてハト派への転換を示唆する可能性があるという。
トレーダーが米EU貿易協定を評価する中、ドルは上昇を維持
火曜日、ユーロは急落からの回復に苦戦した。投資家は、米国と欧州連合（EU）間の貿易協定の条件が米国に大きく有利であり、EUの経済見通しにはほとんど改善が見られないことを認識し始めたためだ。一方、米ドルは上昇を維持した。
フランスは月曜日、この枠組み貿易協定を「欧州にとって暗黒の日」と表現し、欧州製品に15%の関税を課す不均衡な合意の下で欧州連合（EU）がドナルド・トランプ大統領に屈したと述べた。
ドイツのフリードリヒ・メルツ首相は、合意された関税の結果、ドイツ経済は「重大な」損害を被るだろうと述べた。
ユーロは前日の取引で1.3%下落し、経済成長への懸念とユーロ圏国債利回りの低下を背景に、1日当たりの下落率としては2カ月ぶりの大きさとなった。
ユーロは損失を取り戻すことができず、最近は0.02%小幅安の1.1584ドルで取引されている。
ナショナル・オーストラリア銀行のFX戦略責任者レイ・アトリル氏は、「このニュースは比較的好ましいものの、ユーロ圏の成長に対する短期的な影響は最終的にはマイナスだと市場が結論付けるのに時間はかからなかった」と述べた。
同氏はさらに、「フランスはこの協定を強く非難したが、メルツ首相をはじめとする他の国々は、輸出業者、ひいては経済成長への悪影響を指摘した」と付け加えた。
ユーロ安はドルを支え、ドルは一晩で複数の通貨に対して1％上昇した。
火曜日のドルは横ばいで推移し、英ポンドは2カ月ぶりの安値となる1.3338ドルに下落した。一方、円は0.2%上昇し、1ドル＝148.22円となった。ドル指数は98.66で横ばいとなった。
マッコーリー・グループの国際通貨・金利ストラテジスト、ティエリー・ウィズマン氏は次のように述べた。
「米ドル高は、米国とEU間の新たな貿易協定がワシントンに有利であるという認識を反映しているかもしれないが、米国がEUやその主要同盟国と再び関係を深めているという認識も反映しているのかもしれない。」
しかし、トランプ大統領は月曜日、個別の協定を交渉していない貿易相手国の大半は、まもなく米国への輸出に15％から20％の関税を課せられることになると述べた。これは、トランプ大統領が4月に課した一律10％の関税を大幅に上回るものだ。
他の通貨市場では、オーストラリアドルは0.04%上昇して0.6524ドル、ニュージーランドドルはほぼ変わらず0.5970ドルとなった。
中国国内市場では、投資家らがワシントンと北京の貿易協議の結果を待つ中、人民元は１ドル＝７．１７９４元と１週間ぶりの安値をつけた。
米国と中国の経済トップらは月曜日、ストックホルムで5時間以上にわたり会談し、世界最大の2大経済大国間の進行中の貿易戦争の背景にある長年の経済紛争の解決を目指し、現在の3か月間の休戦期間を延長しようとした。
投資家たちは今週、貿易交渉と並行して、米連邦準備制度理事会と日本銀行の金利決定も待っている。
両中央銀行とも金利を据え置くと予想されているが、トレーダーは今後の金融政策変更のタイミングに関する手がかりを求めて会合後の声明を注意深く監視するだろう。